Ипотечный фонд

Ипотечный фонд

Ипотечный фонд — это структура, которая контролирует строительство жилья, а затем добивается того, чтобы каждый заемщик получил залоговое жилье в собственность. Такие организации занимаются инвестированием средств участников фонда в ипотечные закладные.

Основными партнерами таких фондов выступают банки, которые занимаются ипотечным кредитованием населения. Обычно деньги на ипотеку выделяются из депозитных средств вкладчиков, которые оформляются на сравнительно недолгий срок. Поэтому кредиторы подвержены определенному риску, а ипотечный фонд создан для того, чтобы минимизировать этот риск.

В чем заключается работа ипотечного фонда?

Сейчас пошагово разберем весь принцип работы ипотечных фондов.

1. Первое, что делают агентства жилищного кредитования — производят ценные бумаги на основе ипотечных займов. Эти бумаги выражают право владельца на основную задолженность по кредиту и проценты от нее.
2. Следующим этапом становится продажа таких закладных вместе с требованиями по закладным ипотечным фондам. С этого момента все платежи клиентов поступают в фонд.
3. Полученные деньги фонд ипотечного жилищного кредитования расходует на оплату инвестиционной прибыли своим участникам.

Некоторые схемы работы жилищного фонда

Форма выплаты участникам фонда существует в нескольких вариантах:

1. Выплата полной суммы по закладной;
2. Пайщики получают проценты по ссудам в качестве дохода, а основные средства идут на покупку новых закладных.
3. Все поступления расходуются только на покупку закладных очередного банка, доход пайщикам не выплачивается, инвестиция считается долгосрочной.

Основная деятельность фондов

Такие фонды были созданы с целью стимуляции ипотечного кредитования. А какие функции еще они выполняют?

1. Создание на определенной территории структуры ипотечного займа;
2. Увеличение количества займов за счет повышения их доступности населению;
3. Привлечение внимания и увеличение количеств льготных ипотечных программ;
4. Анализ жилищного рынка, учет основных факторов влияния на потребителей;
5. Претворение в жизнь специальных программ жилищного кредитования, действующих в регионе;
6. Проведение оценки недвижимости и оказание консультативных услуг для заемщиков;
7. Помощь гражданам, имеющим очень низкий материальный достаток.

Основные преимущества фонда

Фонд ипотечного кредитования приносит стабильную прибыль. Гарантией получения прибыли по вложенным средствам становится ряд следующих факторов:

1. Залогом является недвижимость;
2. Доходность не зависит от скачков курса валют и фондового рынка. Прибыль полностью зависит от заемщика ипотеки.
3. Если заемщик не выплачивает кредит, за него эти обязательства исполняет страховая компания.
4. При систематических пропусках платежей банк имеет право реализовать имущество, предоставленное в качестве залога. Средства от реализации поступят в фонд, так как он является держателем закладной.

Такой вид инвестиций подходит тем, кто желает иметь стабильный доход с минимальными рисками.

Проблемы, с которыми сталкивается фонд ипотечного кредитования

1. Когда кредитор перепродает закладные, все клиенты обязаны оформить страховку еще раз. Здесь начинаются проблемы со страховыми компаниями.
2. Рынок ипотеки в России только набирает оборот, поэтому наблюдается дефицит хороших закладных.
3. Фонд должен купить довольно большое количество закладных, так как фонды с размером менее миллиарда рублей не заинтересуют управляющую компанию и не принесут ощутимой выгоды.
4. Конкуренция в виде ценных бумаг по ипотеке.